Visa inc.

Visa Inc. (estilizado como VISA) es una corporación multinacional estadounidense de servicios financieros con sede en San Francisco, California. Facilita las transferencias electrónicas de fondos en todo el mundo, más comúnmente a través de tarjetas de crédito, tarjetas de débito y tarjetas prepagas de la marca Visa. Visa es una de las empresas más valiosas del mundo.

Visa no emite tarjetas, no extiende crédito ni establece tasas y cargos para los consumidores; más bien, Visa proporciona a las instituciones financieras productos de pago con la marca Visa que luego utilizan para ofrecer programas de crédito, débito, prepago y acceso a efectivo a sus clientes. En 2015, Nilson Report, una publicación que realiza un seguimiento de la industria de las tarjetas de crédito, descubrió que la red global de Visa (conocida como VisaNet) procesó 100 000 millones de transacciones durante 2014 con un volumen total de 6,8 USD. billones.

Visa fue fundada en 1958 por Bank of America (BofA) como el programa de tarjeta de crédito BankAmericard. En respuesta al competidor Master Charge (ahora Mastercard), BofA comenzó a otorgar licencias del programa BankAmericard a otras instituciones financieras en 1966. En 1970, BofA cedió el control directo del programa BankAmericard y formó una cooperativa con los otros bancos emisores de BankAmericard para tomar sobre su gestión. Luego pasó a llamarse Visa en 1976.

Casi todas las transacciones de Visa en todo el mundo se procesan a través de VisaNet, operado directamente por la empresa, en uno de los cuatro centros de datos seguros, ubicados en Ashburn, Virginia; Rancho Highlands, Colorado; Londres, Inglaterra; y Singapur. Estas instalaciones están fuertemente protegidas contra desastres naturales, delincuencia y terrorismo; pueden operar independientemente unos de otros y de utilidades externas si es necesario; y puede manejar hasta 30 000 transacciones simultáneas y hasta 100 000 millones de cálculos por segundo.

Visa es la segunda organización de pago con tarjeta más grande del mundo (tarjetas de débito y crédito combinadas), luego de ser superada por China UnionPay en 2015, según el valor anual de los pagos con tarjeta realizados y la cantidad de tarjetas emitidas. Sin embargo, debido a que el tamaño de UnionPay se basa principalmente en el tamaño de su mercado interno en China, Visa aún se considera la compañía de tarjetas bancarias dominante en el resto del mundo, donde domina una participación de mercado del 50 % del total de pagos con tarjeta.

Historia

Antiguo "Su BancoAmericard Bienvenido aquí" signo

Un anuncio de 1976 que promueve el cambio de nombre a "Visa". Tenga en cuenta la tarjeta Visa temprana mostrada en el anuncio, así como la imagen del BankAmericard que sustituyó.

El 18 de septiembre de 1958, Bank of America (BofA) lanzó oficialmente su programa de tarjeta de crédito BankAmericard en Fresno, California. En las semanas previas al lanzamiento de BankAmericard, BofA había saturado los buzones de correo de Fresno con un envío masivo inicial (o 'drop', como se les llamó) de 65 000 tarjetas de crédito no solicitadas. BankAmericard fue una creación del grupo de expertos de desarrollo de productos interno de BofA, el Grupo de Investigación de Servicios al Cliente, y su líder, Joseph P. Williams. Williams convenció a los altos ejecutivos de BofA en 1956 para que le permitieran realizar lo que se convirtió en el primer envío masivo exitoso de tarjetas de crédito no solicitadas del mundo (tarjetas de trabajo reales, no meras solicitudes) a una gran población.

Williams' El logro pionero fue que logró la implementación exitosa de la tarjeta de crédito multipropósito (en el sentido de que su proyecto no fue cancelado por completo), no en dar con la idea. A mediados de la década de 1950, el típico estadounidense de clase media ya mantenía cuentas de crédito renovables con varios comerciantes diferentes, lo cual era claramente ineficiente e inconveniente debido a la necesidad de llevar tantas tarjetas y pagar tantas facturas separadas cada mes. La necesidad de un instrumento financiero unificado ya era evidente para la industria estadounidense de servicios financieros, pero nadie sabía cómo hacerlo. Ya existían tarjetas de crédito como Diners Club (que debían pagarse en su totalidad al final de cada ciclo de facturación), y "a mediados de la década de 1950, hubo al menos una docena de intentos de crear un tarjeta de crédito." Sin embargo, estos intentos anteriores habían sido realizados por pequeños bancos que carecían de los recursos para hacerlos funcionar. Williams y su equipo estudiaron estas fallas cuidadosamente y creyeron que podrían evitar replicar esas fallas de los bancos. errores; también estudiaron las operaciones de crédito renovable existentes en Sears y Mobil Oil para saber por qué tuvieron éxito. Fresno fue seleccionado por su población de 250,000 (lo suficientemente grande como para hacer que una tarjeta de crédito funcione, lo suficientemente pequeña como para controlar el costo inicial de puesta en marcha), la participación de mercado de BofA de esa población (45%) y el aislamiento relativo para controlar las relaciones públicas. daños en caso de que el proyecto fracasara. Según Williams, Florsheim Shoes fue la primera cadena minorista importante que acordó aceptar BankAmericard en sus tiendas.

Logo Visa utilizado del 1 de julio de 1992 al 2000

Logo Visa utilizado entre agosto de 1998 y 2005

Logo Visa utilizado desde finales de 2005 a enero de 2014

Logo Visa utilizado desde enero de 2014 a julio de 2021

Logo Visa utilizado desde julio 2021

Logo de aceptación de visados desde principios de 2015 (utilizado sólo en ciertos mercados asiáticos, americanos y europeos)

La prueba de 1958 transcurrió sin problemas al principio, pero luego BofA entró en pánico cuando confirmó los rumores de que otro banco estaba a punto de iniciar su propia caída en San Francisco, el mercado local de BofA. En marzo de 1959, comenzaron las entregas en San Francisco y Sacramento; en junio, BofA estaba lanzando tarjetas en Los Ángeles; en octubre, todo el estado de California estaba saturado con más de 2 millones de tarjetas de crédito y 20 000 comerciantes aceptaban BankAmericard. Sin embargo, el programa estaba plagado de problemas, ya que Williams (que nunca había trabajado en el departamento de préstamos de un banco) había sido demasiado serio y confiado en su creencia en la bondad básica de los clientes del banco, y él renunció en diciembre de 1959. El veintidós por ciento de las cuentas estaban en mora, no el 4% esperado, y los departamentos de policía de todo el estado se enfrentaron a numerosos incidentes del nuevo delito de fraude con tarjetas de crédito. Tanto los políticos como los periodistas se unieron al alboroto general contra Bank of America y su novedosa tarjeta de crédito, especialmente cuando se señaló que el acuerdo del titular de la tarjeta responsabilizaba a los clientes de todos los cargos, incluso los resultantes del fraude. BofA perdió oficialmente más de 8,8 millones de dólares con el lanzamiento de BankAmericard, pero cuando se incluyeron los costes totales de publicidad y gastos generales, la pérdida real del banco probablemente fue de unos 20 millones de dólares.

Sin embargo, después de que Williams y algunos de sus socios más cercanos se fueran, la gerencia de BofA se dio cuenta de que BankAmericard era recuperable. Hicieron un "esfuerzo masivo" para limpiar después de Williams, impuso controles financieros adecuados, publicó una carta abierta a 3 millones de hogares en todo el estado disculpándose por el fraude con tarjetas de crédito y otros problemas que plantearon sus tarjetas y, finalmente, pudieron hacer que el nuevo instrumento financiero funcionara. En mayo de 1961, el programa BankAmericard se volvió rentable por primera vez. En ese momento, BofA mantuvo deliberadamente esta información en secreto y permitió que persistieran las impresiones negativas generalizadas en ese momento para evitar la competencia. Esta estrategia funcionó hasta 1966, cuando la rentabilidad de BankAmericard se volvió demasiado grande para ocultarla.

El objetivo original de BofA era ofrecer el producto BankAmericard en todo California, pero en 1966, BofA comenzó a firmar acuerdos de licencia con un grupo de bancos fuera de California, en respuesta a un nuevo competidor, Master Charge (ahora MasterCard), que había sido creado por una alianza de varias asociaciones regionales de tarjetas bancarias para competir contra BankAmericard. BofA mismo (como todos los demás bancos de EE. UU. en ese momento) no pudo expandirse directamente a otros estados debido a las restricciones federales que no se derogaron hasta 1994. Durante los siguientes 11 años, varios bancos obtuvieron licencias del sistema de tarjetas de Bank of America, formando así una red de bancos que respaldan el sistema BankAmericard en los Estados Unidos. Las "gotas" de tarjetas de crédito no solicitadas continuó sin disminuir, gracias a BofA y sus licenciatarios y competidores hasta que fueron ilegalizados en 1970, pero no antes de que se distribuyeran más de 100 millones de tarjetas de crédito entre la población estadounidense.

A fines de la década de 1960, BofA también autorizó el programa BankAmericard a bancos en varios otros países, que comenzaron a emitir tarjetas con marcas localizadas. Por ejemplo:

• En Canadá, una alianza de bancos (incluido el Toronto-Dominion Bank, Canadian Imperial Bank of Commerce, Royal Bank of Canada, Banque Canadienne Nationale y Bank of Nova Scotia) emitió tarjetas de crédito bajo el Chargex nombre de 1968 a 1977.
• En Francia, era conocido como Carte Bleue (Blue Card). El logotipo todavía aparece en muchas tarjetas Visa emitidas por Francia hoy.
• En Japón, el Banco Sumitomo emitió BankAmericards a través del Servicio de Crédito Sumitomo.
• En el Reino Unido, el único emisor BankAmericard durante algunos años fue Barclaycard. La marca todavía existe hoy, pero se utiliza no sólo en tarjetas Visa emitidas por Barclays, sino también en sus tarjetas MasterCard y American Express.
• En España hasta 1979 el único emisor fue Banco de Bilbao.

En 1968, se le pidió a un gerente del National Bank of Commerce (más tarde Rainier Bancorp), Dee Hock, que supervisara el lanzamiento de ese banco de su propia versión con licencia de BankAmericard en el mercado del noroeste del Pacífico. Aunque Bank of America había cultivado la imagen pública de que los problemáticos problemas de puesta en marcha de BankAmericard ahora estaban seguros en el pasado, Hock se dio cuenta de que el programa de licenciatarios de BankAmericard en sí estaba en un terrible desorden porque se había desarrollado y crecido muy rápidamente en un moda ad hoc. Por ejemplo, "intercambio" los problemas de transacciones entre bancos se estaban convirtiendo en un problema muy serio, que no se había visto antes cuando Bank of America era el único emisor de BankAmericards. Hock sugirió a otros licenciatarios que formaran un comité para investigar y analizar los diversos problemas con el programa del licenciatario; rápidamente lo nombraron presidente de ese comité.

Después de largas negociaciones, el comité dirigido por Hock pudo persuadir a Bank of America de que BankAmericard tenía un futuro brillante por delante, fuera de Bank of America. En junio de 1970, Bank of America cedió el control del programa BankAmericard. Los distintos bancos emisores de BankAmericard tomaron el control del programa, creando National BankAmericard Inc. (NBI), una corporación independiente de Delaware que estaría a cargo de administrar, promover y desarrollar el sistema BankAmericard dentro de los Estados Unidos. En otras palabras, BankAmericard se transformó de un sistema de franquicias en un consorcio o alianza controlada conjuntamente, como su competidor Master Charge. Hock se convirtió en el primer presidente y director ejecutivo de NBI.

Sin embargo, Bank of America retuvo el derecho de otorgar licencias de BankAmericard directamente a bancos fuera de los Estados Unidos y continuó emitiendo y respaldando dichas licencias. Para 1972, se habían otorgado licencias en 15 países. Los licenciatarios internacionales pronto encontraron una variedad de problemas con sus programas de licencias y contrataron a Hock como consultor para ayudarlos a reestructurar su relación con BofA como lo había hecho con los licenciatarios nacionales. Como resultado, en 1974, se fundó International Bankcard Company (IBANCO), una corporación miembro multinacional, para administrar el programa internacional BankAmericard.

Muestra Barclaycard (izquierda), emitida en el Reino Unido en los años 1960/70. Las tarjetas de marca también fueron emitidas por afiliados, como el Banco Cooperativo y el Banco Yorkshire. El logotipo de Chargex (derecha) utilizado en Canadá.

En 1976, los directores de IBANCO determinaron que unir las diversas redes internacionales en una sola red con un solo nombre a nivel internacional sería lo mejor para la corporación; sin embargo, en muchos países todavía existía una gran renuencia a emitir una tarjeta asociada con Bank of America, a pesar de que la asociación era de naturaleza completamente nominal. Por esta razón, en 1976, BankAmericard, Barclaycard, Carte Bleue, Chargex, Sumitomo Card y todos los demás licenciatarios se unieron bajo el nuevo nombre, "Visa", que conservó el distintivo bandera azul, blanca y dorada. NBI se convirtió en Visa USA e IBANCO se convirtió en Visa International.

El término Visa fue concebido por el fundador de la empresa, Dee Hock. Creía que la palabra era instantáneamente reconocible en muchos idiomas en muchos países y que también denotaba aceptación universal.

El anuncio de la transición se produjo el 16 de diciembre de 1976, con tarjetas VISA para reemplazar las tarjetas BankAmericard que caducaban a partir del 1 de marzo de 1977 (inicialmente con el nombre de BankAmericard y el nombre de VISA en la misma tarjeta), y los distintos bancos of America emitió tarjetas en todo el mundo y se eliminó gradualmente a fines de octubre de 1979.

En octubre de 2007, Bank of America anunció que resucitaría la marca BankAmericard como "BankAmericard Rewards Visa".

Después de la invasión rusa de Ucrania en 2022, en marzo de 2022, Visa anunció que suspendería todas las operaciones comerciales en Rusia.

Estructura corporativa

Antes del 3 de octubre de 2007, Visa estaba compuesta por cuatro empresas sin acciones, constituidas por separado que empleaban a 6000 personas en todo el mundo: la entidad matriz mundial Visa International Service Association (Visa), Visa USA Inc., Visa Canada Association y Visa Europe Ltd. Las últimas tres regiones incorporadas por separado tenían el estatus de miembros del grupo de Visa International Service Association.

Las regiones no incorporadas Visa América Latina (LAC), Visa Asia Pacífico y Visa Europa Central y del Este, Medio Oriente y África (CEMEA) eran divisiones dentro de Visa.

Métodos de facturación y cargo financiero

Al principio, se incluían copias firmadas de los efectos de venta en el estado de cuenta mensual de cada cliente con fines de verificación, una práctica de la industria conocida como "facturación de club de campo". Sin embargo, a fines de la década de 1970, los estados de cuenta ya no contenían estos adjuntos, sino un resumen que mostraba la fecha de publicación, la fecha de compra, el número de referencia, el nombre del comerciante y el monto en dólares de cada compra. Al mismo tiempo, muchos emisores, particularmente Bank of America, estaban en proceso de cambiar sus métodos de cálculo de cargos financieros. Inicialmente, un "saldo anterior" se utilizó el método: cálculo del cargo financiero sobre el saldo impago que se muestra en el estado de cuenta del mes anterior. Posteriormente, se decidió utilizar "saldo diario promedio" lo que resultó en mayores ingresos para los emisores al calcular la cantidad de días en que cada compra se incluyó en el estado de cuenta del mes anterior. Varios años más tarde, se introdujo el "saldo diario promedio nuevo", en el que se usaron transacciones de ciclos de facturación anteriores y actuales en el cálculo. A principios de la década de 1980, muchos emisores introdujeron el concepto de la tarifa anual como otro potenciador de ingresos.

OPV y reestructuración

El 11 de octubre de 2006, Visa anunció que algunos de sus negocios se fusionarían y se convertirían en una empresa que cotiza en bolsa, Visa Inc. Bajo la reestructuración de la OPI, Visa Canada, Visa International y Visa USA se fusionaron en la nueva empresa pública. La operación de Europa occidental de Visa se convirtió en una empresa separada, propiedad de sus bancos miembros, que también tendrán una participación minoritaria en Visa Inc. En total, más de 35 bancos de inversión participaron en el acuerdo en varias capacidades, sobre todo como suscriptores.

El 3 de octubre de 2007, Visa completó su reestructuración corporativa con la formación de Visa Inc. La nueva empresa fue el primer paso hacia la salida a bolsa de Visa. El segundo paso se produjo el 9 de noviembre de 2007, cuando la nueva Visa Inc. presentó su presentación de oferta pública inicial de $ 10 000 millones ante la Comisión de Bolsa y Valores de EE. UU. (SEC). El 25 de febrero de 2008, Visa anunció que seguiría adelante con una oferta pública inicial de la mitad de sus acciones. La oferta pública inicial tuvo lugar el 18 de marzo de 2008. Visa vendió 406 millones de acciones a 44 USD por acción (2 USD por encima del extremo superior del rango de precios esperado de 37 a 42 USD), recaudando 17 900 millones de USD en lo que entonces era la oferta pública inicial más grande en Historia de estados unidos. El 20 de marzo de 2008, los suscriptores de la oferta pública inicial (incluidos JP Morgan, Goldman Sachs & Co., Bank of America Securities LLC, Citi, HSBC, Merrill Lynch & Co., UBS Investment Bank y Wachovia Securities) ejercieron su opción de sobreasignación, comprando 40,6 millones de acciones adicionales, elevando el recuento total de acciones de IPO de Visa a 446,6 millones y elevando las ganancias totales a US $ 19,1 mil millones. Visa ahora cotiza bajo el símbolo de cotización "V" en la Bolsa de Nueva York.

Visa Europa

Visa Europe Ltd. era una asociación de miembros y una cooperativa de más de 3700 bancos europeos y otros proveedores de servicios de pago que operaban productos y servicios de la marca Visa en Europa. Visa Europe era una empresa completamente separada de Visa Inc. que se independizó de Visa International Service Association en octubre de 2007 cuando Visa Inc. se convirtió en una empresa que cotiza en bolsa en la Bolsa de Valores de Nueva York. Visa Inc. anunció el plan para adquirir Visa Europe el 2 de noviembre de 2015, creando una única empresa global. El 21 de abril de 2016, el acuerdo se modificó en respuesta a los comentarios de la Comisión Europea. La adquisición de Visa Europe se completó el 21 de junio de 2016.

Adquisición fallida de Plaid

El 13 de enero de 2020, Plaid anunció que había firmado un acuerdo definitivo para ser adquirida por Visa por 5300 millones de dólares. El acuerdo duplicó la valoración de la ronda Serie C más reciente de la compañía de $ 2.65 mil millones, y se esperaba que se cerrara en los próximos 3 a 6 meses, sujeto a revisión regulatoria y condiciones de cierre. Según el acuerdo, Visa pagaría $4.9 mil millones en efectivo y aproximadamente $400 millones de capital retenido y capital diferido, según una presentación preparada por Visa.

El 5 de noviembre de 2020, el Departamento de Justicia de los Estados Unidos presentó una demanda para bloquear la adquisición, argumentando que Visa es un monopolio que intenta eliminar una amenaza competitiva mediante la compra de Plaid. Visa dijo que no está de acuerdo con la demanda y que "tiene la intención de defender la transacción enérgicamente".

Monedas digitales

El 3 de febrero de 2021, Visa anunció una asociación con First Boulevard, un neobanco que promueve la criptomoneda, que se ha promocionado como un medio para generar riqueza generacional para los afroamericanos. La asociación permitiría a sus usuarios comprar, vender, mantener y comercializar activos digitales a través de Anchorage Digital.

El 29 de marzo de 2021, Visa anunció la aceptación de la moneda estable USDC para liquidar transacciones en su red.

El 19 de diciembre de 2022, Visa compartió planes para pagos automáticos en StarkNet, una solución de escalamiento de capa 2 para Ethereum. La solución propuesta por Visa permitiría a las personas pagar facturas recurrentes mientras mantienen la custodia de sus activos, un principio fundamental de DeFi.

Fundación Visa

Registrada en los Estados Unidos como una entidad 501(c)(3), la Fundación Visa fue creada con la misión de apoyar economías inclusivas. En particular, economías en las que las personas, las empresas y las comunidades puedan prosperar con el apoyo de subvenciones e inversiones. Apoyar la resiliencia, así como el crecimiento, de las micro y pequeñas empresas que benefician a las mujeres es una prioridad de la Fundación Visa. Además, la Fundación prioriza brindar apoyo a la comunidad desde un punto de vista amplio, así como responder a los desastres durante las crisis.

Otras iniciativas

En diciembre de 2020, Visa anunció el lanzamiento de un nuevo programa acelerador en Asia Pacífico para desarrollar aún más el ecosistema de tecnología financiera de la región. El programa acelerador tiene como objetivo encontrar y asociarse con empresas emergentes que proporcionen tecnologías financieras y de pago que podrían aprovechar la red de socios comerciales y bancarios de Visa en la región.

Finanzas

Para el año fiscal 2022, Visa reportó ganancias de US$14,960 millones, con un ingreso anual de US$29,310 millones, un aumento del 21,6 % con respecto al ciclo fiscal anterior. A partir de 2022, la compañía ocupó el puesto 147 en la lista Fortune 500 de las corporaciones más grandes de los Estados Unidos por ingresos. Las acciones de Visa cotizaron a más de $143 por acción, y su capitalización de mercado se valoró en más de $280,200 millones de dólares en septiembre de 2018.

Crítica y controversia

WikiLeaks

Visa Europa comenzó a suspender los pagos a WikiLeaks el 7 de diciembre de 2010. La empresa dijo que estaba esperando una investigación sobre "la naturaleza de su negocio y si contraviene las normas operativas de Visa". – aunque no entró en detalles. A cambio, DataCell, la empresa de TI que permite a WikiLeaks aceptar donaciones con tarjetas de crédito y débito, anunció que emprendería acciones legales contra Visa Europe. El 8 de diciembre, el grupo Anonymous realizó un ataque DDoS en visa.com, provocando la caída del sitio. Aunque la empresa de servicios financieros con sede en Noruega Teller AS, a la que Visa ordenó investigar WikiLeaks y su organismo de recaudación de fondos, Sunshine Press, no encontró pruebas de irregularidades, Salon informó en enero de 2011 que Visa Europe & #34;continuará bloqueando las donaciones al sitio del derrame secreto hasta que complete su propia investigación".

La Alta Comisionada de las Naciones Unidas para los Derechos Humanos, Navi Pillay, afirmó que Visa podría estar "violando WikiLeaks' derecho a la libertad de expresión" retirando sus servicios.

En julio de 2012, el Tribunal de Distrito de Reykjavík decidió que Valitor (el socio islandés de Visa y MasterCard) estaba violando la ley cuando impidió las donaciones al sitio con tarjeta de crédito. Se dictaminó que las donaciones podrían regresar al sitio dentro de los 14 días o serían multadas con la cantidad de US $ 6,000 por día.

Litigios y acciones regulatorias

Conducta anticompetitiva en Australia

En 2015, el Tribunal Federal de Australia ordenó a Visa pagar una sanción pecuniaria de 20 millones de dólares (incluidos los honorarios legales) por participar en una conducta anticompetitiva contra los operadores de conversión dinámica de divisas, en un proceso iniciado por la Comisión Australiana de Competencia y Consumidores.

Demanda antimonopolio por parte de operadores de cajeros automáticos

En 2011, los operadores de cajeros automáticos demandaron a MasterCard y Visa en una demanda colectiva alegando que las redes de tarjetas de crédito' las reglas fijan efectivamente las tarifas de acceso a los cajeros automáticos. La demanda afirmaba que se trata de una restricción al comercio en violación de la ley federal de EE. UU. La demanda fue presentada por el Consejo Nacional de Cajeros Automáticos y operadores independientes de cajeros automáticos. Más específicamente, se alega que las reglas de red de MasterCard y Visa prohíben que los operadores de cajeros automáticos ofrezcan precios más bajos para transacciones en redes de débito con PIN que no están afiliadas a Visa o MasterCard. La demanda dice que esta fijación de precios aumenta artificialmente el precio que pagan los consumidores al usar los cajeros automáticos, limita los ingresos que ganan los operadores de cajeros automáticos y viola la prohibición de la Ley Sherman contra las restricciones irrazonables del comercio.

Johnathan Rubin, abogado de los demandantes, dijo: "Visa y MasterCard son los cabecillas, organizadores y ejecutores de una conspiración entre los bancos de EE. UU. para fijar el precio de las tarifas de acceso a los cajeros automáticos para mantener a raya a la competencia".."

En 2017, un tribunal de distrito de EE. UU. negó a los operadores de cajeros automáticos & # 39; solicitar que Visa deje de aplicar las tarifas de los cajeros automáticos.

Comisiones por deslizamiento de tarjeta de débito

En 1996, una clase de comerciantes de EE. UU., incluido Walmart, presentó una demanda antimonopolio contra Visa y MasterCard por su "Honor All Cards" política, que obligaba a los comerciantes que aceptaban tarjetas de crédito Visa y MasterCard a aceptar también sus respectivas tarjetas de débito (como la "Tarjeta de cheques Visa"). Los demandantes representaron a más de 4 millones de miembros de clase. Según un sitio web asociado con la demanda, Visa y MasterCard llegaron a un acuerdo con los demandantes. reclamos en 2003 por un total de $ 3.05 mil millones. Se informa que la participación de Visa en este acuerdo fue mayor.

Estados Unidos Acciones del Departamento de Justicia

En 1998, el Departamento de Justicia demandó a Visa por normas que prohibían a sus bancos emisores hacer negocios con American Express y Discover. El Departamento de Justicia ganó su caso en el juicio de 2001 y el veredicto se confirmó en la apelación. American Express y Discover también presentaron una demanda.

En octubre de 2010, Visa y MasterCard llegaron a un acuerdo con el Departamento de Justicia de EE. UU. en otro caso antimonopolio. Las empresas acordaron permitir que los comerciantes que muestren sus logotipos rechacen ciertos tipos de tarjetas (porque las tarifas de intercambio difieren) u ofrecer descuentos a los consumidores por usar tarjetas más baratas.

Problemas antimonopolio en Europa

En 2002, la Comisión Europea eximió las tarifas de intercambio multilateral de Visa del Artículo 81 del Tratado CE que prohíbe los arreglos anticompetitivos. Sin embargo, esta exención expiró el 31 de diciembre de 2007. En el Reino Unido, Mastercard ha reducido sus tarifas de intercambio mientras está siendo investigada por la Oficina de Comercio Justo.

En enero de 2007, la Comisión Europea publicó los resultados de una investigación de dos años sobre el sector de la banca minorista. El informe se centra en las tarjetas de pago y las tasas de intercambio. Al publicar el informe, la comisionada Neelie Kroes dijo que "el nivel actual de tarifas de intercambio en muchos de los esquemas que hemos examinado no parece justificado". El informe pedía un mayor estudio de la cuestión.

El 26 de marzo de 2008, la Comisión Europea abrió una investigación sobre las tarifas de intercambio multilateral de Visa para las transacciones transfronterizas dentro del EEE, así como sobre el "Honor All Cards" (según la cual los comerciantes deben aceptar todas las tarjetas válidas de la marca Visa).

Las autoridades antimonopolio de los estados miembros de la UE (excepto el Reino Unido) también investigaron las tarifas de intercambio de Mastercard y Visa. Por ejemplo, el 4 de enero de 2007, la Oficina de Competencia y Protección al Consumidor de Polonia multó a veinte bancos con un total de 164 millones de PLN (alrededor de $56 millones) por establecer conjuntamente las tarifas de intercambio de Mastercard y Visa.

En diciembre de 2010, Visa llegó a un acuerdo con la Unión Europea en otro caso antimonopolio, prometiendo reducir los pagos con tarjeta de débito al 0,2 por ciento de una compra. Un alto funcionario del Banco Central Europeo pidió la ruptura del duopolio Visa/Mastercard mediante la creación de una nueva tarjeta de débito europea para su uso en el Área Única de Pagos en Euros (SEPA). Después del bloqueo de Visa de los pagos a WikiLeaks, los miembros del Parlamento Europeo expresaron su preocupación de que los pagos de ciudadanos europeos a una corporación europea aparentemente podrían ser bloqueados por EE. UU., y pidieron una mayor reducción en el dominio de Visa y Mastercard en el sistema de pago europeo.

Tarifa de intercambio de tarjeta de pago y litigio antimonopolio de descuento comercial

El 27 de noviembre de 2012, un juez federal dictó una orden otorgando aprobación preliminar a un acuerdo propuesto para una demanda colectiva presentada en 2005 por comerciantes y asociaciones comerciales contra Mastercard y Visa. La demanda se presentó debido a supuestas prácticas de fijación de precios empleadas por Mastercard y Visa. Alrededor de una cuarta parte de los demandantes de la clase nombrada han decidido optar por "salirse del acuerdo". Los opositores se oponen a las disposiciones que impedirían futuras demandas e incluso evitarían que los comerciantes optaran por no participar en partes significativas del acuerdo propuesto.

Los demandantes alegan que Visa y Mastercard fijaron tarifas de intercambio, también conocidas como tarifas de transferencia, que se cobran a los comerciantes por el privilegio de aceptar tarjetas de pago. En su demanda, los demandantes también alegaron que los demandados interfieren injustamente con los comerciantes al alentar a los clientes a usar formas de pago menos costosas, como tarjetas de menor costo, efectivo y cheques.

Se llegó a un acuerdo de 6240 millones de USD y está previsto que un tribunal apruebe o rechace el acuerdo el 7 de noviembre de 2019.

Altas tarifas de deslizamiento en Polonia

Tarifa de intercambio muy alta para Visa (1,5-1,6 % del precio final de cada transacción, que también incluye IVA) en Polonia inició un debate sobre la legalidad y la necesidad de regulaciones gubernamentales de tarifas de intercambio para evitar altos costos para las empresas (que también bloquean el mercado de pagos electrónicos y la aceptabilidad de las tarjetas). Esta situación también propició el nacimiento de nuevos métodos de pago en el año 2013, que evitan la necesidad de intermediarios (intermediarios) de empresas como Visa o Mastercard, por ejemplo, aplicación móvil emitida por los principales bancos y sistema de grandes cadenas de descuento. tiendas o antiguos sistemas de compra de billetes de transporte público.

Confrontación con Walmart por altas tarifas

En junio de 2016, el Wall Street Journal informó que Walmart amenazó con dejar de aceptar tarjetas Visa en Canadá. Visa se opuso diciendo que los consumidores no deberían verse arrastrados a una disputa entre las empresas. En enero de 2017, Walmart Canadá y Visa llegaron a un acuerdo para permitir la aceptación continua de Visa.

Disputa con Kroger por altas tarifas de tarjetas de crédito

En marzo de 2019, el minorista estadounidense Kroger anunció que su cadena Smith's de 250 miembros dejaría de aceptar tarjetas de crédito Visa a partir del 3 de abril de 2019, debido a las altas tarifas de "deslizamiento" de las tarjetas. Las tiendas Foods Co con sede en California de Kroger dejaron de aceptar tarjetas Visa en agosto de 2018. Mike Schlotman, vicepresidente ejecutivo y director financiero de Kroger, dijo que Visa había estado “usando mal su posición y cobrando a los minoristas tarifas excesivas por un largo tiempo." En respuesta, Visa emitió un comunicado diciendo que era “injusto y decepcionante que Kroger esté poniendo a los compradores en medio de una disputa comercial”. A partir del 31 de octubre de 2019, Kroger resolvió su disputa con Visa y ahora acepta el método de pago.

Investigación antimonopolio sobre prácticas con tarjetas de débito

En marzo de 2021, el Departamento de Justicia de los Estados Unidos anunció su investigación con Visa para descubrir si la empresa está incurriendo en prácticas anticompetitivas en el mercado de tarjetas de débito. La pregunta principal en cuestión es si Visa está limitando o no a los comerciantes. capacidad de enrutar transacciones con tarjetas de débito a través de redes de tarjetas que a menudo son menos costosas, centrándose más en transacciones con tarjetas de débito en línea. La investigación destaca el papel de las tarifas de red, que son invisibles para los consumidores y ejercen presión sobre los comerciantes, quienes mitigan las tarifas aumentando los precios de los bienes para los clientes. La investigación se confirmó a través de una presentación regulatoria el 19 de marzo de 2021, indicando que cooperarán con el Departamento de Justicia. Las acciones de Visa cayeron más del 6% luego del anuncio.

Asuntos corporativos

Sede

En 2009, Visa trasladó su sede corporativa a San Francisco cuando alquiló los tres pisos superiores del edificio de oficinas 595 Market Street, aunque la mayoría de sus empleados permanecieron en el campus de Foster City. En 2012, Visa decidió consolidar su sede en Foster City, donde trabajan 3100 de sus 7700 trabajadores globales. Visa posee cuatro edificios en la intersección de Metro Center Boulevard y Vintage Park Drive.

A partir del 1 de octubre de 2012, la sede de Visa se encuentra en Foster City, California. Visa había tenido su sede en San Francisco hasta 1985, cuando se mudó a San Mateo. Alrededor de 1993, Visa comenzó a consolidar varias oficinas dispersas en San Mateo en una ubicación en Foster City. Visa se convirtió en el mayor empleador de Foster City.

En diciembre de 2012, Visa Inc. confirmó que construirá un centro mundial de tecnología de la información en la autopista US 183 en el noroeste de Austin, Texas. Para 2019, Visa arrendó espacio en cuatro edificios cerca de Austin y empleó a casi 2000 personas.

El 6 de noviembre de 2019, Visa anunció planes para trasladar su sede central a San Francisco para 2024 una vez que se complete un nuevo "edificio de 13 pisos y 300,000 pies cuadrados".

Operaciones

Visa ofrece a través de sus miembros emisores los siguientes tipos de tarjetas:

• Tarjetas de débito (pago desde una cuenta de cheques y ahorros)
• Tarjetas de crédito (pagar pagos mensuales con o sin interés dependiendo de un cliente pagando a tiempo)
• Tarjetas prepagadas (pago de una cuenta de efectivo que no tiene privilegios de escritura de cheques)

Visa opera la red de cajeros automáticos Plus y la red de puntos de venta Interlink EFTPOS, que facilitan el "débito" protocolo utilizado con tarjetas de débito y tarjetas prepagas. También brindan soluciones de pago comerciales para pequeñas empresas, medianas y grandes corporaciones y gobiernos.

Visa se asoció con Apple en septiembre de 2014 para incorporar una nueva función de monedero móvil en los nuevos modelos de iPhone de Apple, lo que permite a los usuarios usar más fácilmente su Visa y otras tarjetas de crédito/débito.

Reglamento de funcionamiento

Visa tiene un conjunto de reglas que rigen la participación de las instituciones financieras en su sistema de pago. Los bancos adquirentes son responsables de garantizar que sus comerciantes cumplan con las reglas.

Las reglas abordan cómo se debe identificar al titular de la tarjeta por motivos de seguridad, cómo el banco puede negar las transacciones y cómo los bancos pueden cooperar para la prevención del fraude, y cómo mantener esa identificación y la protección contra el fraude estándar y no discriminatoria. Otras reglas rigen lo que crea una prueba de autorización exigible por parte del titular de la tarjeta.

Las reglas prohíben que los comerciantes impongan un monto de compra mínimo o máximo para aceptar una tarjeta Visa y que cobren una tarifa a los titulares de tarjetas por usar una tarjeta Visa. En diez estados de EE. UU., los recargos por el uso de una tarjeta de crédito están prohibidos por ley (California, Colorado, Connecticut, Florida, Kansas, Maine, Massachusetts, Nueva York, Oklahoma y Texas), pero se permite un descuento por efectivo según reglas específicas. Algunos países han prohibido la regla sin recargo, sobre todo en Australia, los minoristas pueden aplicar recargos a cualquier transacción con tarjeta de crédito, Visa u otra. En el Reino Unido, la ley se modificó en enero de 2018 para evitar que los minoristas agreguen un recargo a una transacción según 'Reglamentos de derechos del consumidor (recargos de pago) de 2012'.

Visa permite a los comerciantes solicitar una identificación con foto, aunque el libro de reglas para comerciantes establece que se desaconseja esta práctica. Siempre que la tarjeta Visa esté firmada, un comerciante no puede negar una transacción porque el titular de la tarjeta se niega a mostrar una identificación con foto.

La Ley Dodd-Frank permite a los comerciantes de EE. UU. establecer un monto mínimo de compra en transacciones con tarjeta de crédito, que no exceda los $10.

Las complicaciones recientes incluyen la adición de excepciones para compras no firmadas por teléfono o por Internet y un sistema de seguridad adicional llamado "Verified by Visa" para compras en Internet.

En septiembre de 2014, Visa Inc, lanzó un nuevo servicio para reemplazar la información de cuenta en tarjetas de plástico con "token" – un número de cuenta digital.

Productos

Tarjetas de crédito Visa

Dependiendo de la ubicación geográfica, el emisor de la tarjeta Visa emite los siguientes niveles de tarjetas, del más bajo al más alto:

• Tradicional/Clásico/Standard
• Oro
• Platino
• Firma (en todo el mundo excepto Canadá)
• Infinito
• Privilege Infinito (Canada solamente)

Débito Visa

Esta es la tarjeta de débito estándar de la marca Visa.

Visa Electron

Una tarjeta de débito de la marca Visa emitida en todo el mundo desde la década de 1990. Su característica distintiva es que no permite "tarjeta no presente" transacciones mientras que su límite mínimo se establece en cero, lo que activa la autorización automática de cada transacción con el banco emisor y hace que sea imposible para el usuario sobregirar la cuenta. La tarjeta a menudo se ha emitido a clientes más jóvenes o aquellos que pueden presentar un riesgo de sobregirar la cuenta. Desde mediados de la década de 2000, la tarjeta ha sido reemplazada principalmente por Visa Débito.

Visa en Efectivo

Una tarjeta de valor almacenado de la marca Visa.

Visa sin contacto (anteriormente payWave)

En septiembre de 2007, Visa presentó Visa payWave, una función de tecnología de pago sin contacto que permite a los titulares de tarjetas agitar su tarjeta frente a terminales de pago sin contacto sin necesidad de deslizar físicamente o insertar la tarjeta en un punto dispositivo de venta. Esto es similar al servicio Mastercard Contactless y American Express ExpressPay, y ambos utilizan tecnología RFID. Los tres usan el mismo símbolo que se muestra a la derecha.

En Europa, Visa ha introducido la tarjeta V Pay, que es una tarjeta de débito solo con chip y PIN. En Australia, la adopción ha sido la más alta del mundo, con más del 50 % de las transacciones Visa en tiendas ahora realizadas a través de Visa payWave.

MVisa

mVisa es una aplicación de pago móvil que permite el pago a través de teléfonos inteligentes mediante un código QR. Este método de pago con código QR se introdujo por primera vez en India en 2015. Posteriormente se expandió a otros países, incluidos África y el sudeste asiático.

Pago de Visa

En 2013, Visa lanzó Visa Checkout, un sistema de pago en línea que elimina la necesidad de compartir los detalles de la tarjeta con los minoristas. El servicio Visa Checkout permite a los usuarios ingresar todos sus datos personales y la información de la tarjeta, luego usar un único nombre de usuario y contraseña para realizar compras en tiendas minoristas en línea. El servicio funciona con tarjetas de crédito, débito y prepago Visa. El 27 de noviembre de 2013, V.me se puso en marcha en el Reino Unido, Francia, España y Polonia, siendo Nationwide Building Society la primera institución financiera en Gran Bretaña en apoyarlo, aunque posteriormente Nationwide retiró este servicio en 2016.

Marca y diseño

Diseño de logotipo

El azul y el dorado del logotipo de Visa se eligieron para representar el cielo azul y las colinas doradas de California, donde se fundó Bank of America.

En 2005, Visa cambió su logotipo, eliminando las franjas horizontales a favor de un fondo blanco simple con el nombre Visa en azul con un toque naranja en la 'V'. El toque naranja se eliminó a favor de que el logotipo fuera un degradado azul sólido en 2014. En 2015, las franjas doradas y azules se restauraron como marca de tarjeta en Visa Débito y Visa Electron, aunque no como logotipo de la empresa.

Diseño de tarjetas

El holograma

En 1984, la mayoría de las tarjetas Visa en todo el mundo comenzaron a presentar un holograma de una paloma en el anverso, generalmente debajo de los últimos cuatro dígitos del número Visa. Esto se implementó como una función de seguridad: los verdaderos hologramas aparecían en tres dimensiones y la imagen cambiaba a medida que se giraba la tarjeta. Al mismo tiempo, el logotipo de Visa, que anteriormente cubría todo el anverso de la tarjeta, se redujo de tamaño a una franja en el lado derecho de la tarjeta que incorpora el holograma. Esto permitió a los bancos emisores personalizar la apariencia de la tarjeta. Se implementaron cambios similares con las tarjetas MasterCard. Hoy en día, las tarjetas pueden tener una marca compartida con varios comerciantes, aerolíneas, etc., y comercializarse como "tarjetas de recompensa".

En las tarjetas Visa más antiguas, colocar el anverso de la tarjeta bajo una luz ultravioleta revelará la imagen de la paloma, denominada paloma ultrasensible, como prueba de seguridad adicional. (En las tarjetas Visa más nuevas, la paloma UV se reemplaza por una pequeña V sobre el logotipo de Visa).

A partir de 2005, el estándar de Visa se modificó para permitir colocar el holograma en el reverso de la tarjeta o reemplazarlo con una banda magnética holográfica ("HoloMag"). Se demostró que la tarjeta HoloMag ocasionalmente causaba interferencia con los lectores de tarjetas, por lo que Visa finalmente retiró los diseños de las tarjetas HoloMag y volvió a las bandas magnéticas tradicionales.

Firmas

Visa hizo una declaración el 12 de enero de 2018, que el requisito de firma sería opcional para todos los comerciantes con chip EMV con contacto o sin contacto en América del Norte a partir de abril de 2018. Se señaló que las firmas ya no son necesarias para luchar el fraude y las capacidades de fraude han avanzado permitiendo que esta eliminación lleve a una experiencia de compra más rápida en la tienda. Visa fue el último de los principales emisores de tarjetas de crédito en relajar los requisitos de firma. La primera en eliminar la firma fue MasterCard Inc. seguida de Discover Financial Services y American Express Co.

Patrocinios

Juegos Olímpicos y Paralímpicos

• Visa ha sido patrocinador mundial de los Juegos Olímpicos desde 1986 y el Comité Paralímpico Internacional desde 2002. Visa es la única tarjeta aceptada en todos los lugares olímpicos y paralímpicos. Su contrato actual con el Comité Olímpico Internacional y el Comité Paralímpico Internacional como patrocinador exclusivo de servicios continuará hasta 2032 y 2020, respectivamente. Esto incluye los Juegos Olímpicos de la Juventud de Singapur 2010, los Juegos Olímpicos de Londres 2012, los Juegos Olímpicos de Invierno de Sochi 2014, los Juegos Olímpicos de Río de Janeiro 2016, los Juegos Olímpicos de Invierno de PyeongChang 2018, los Juegos Olímpicos de Tokio 2020 y los Juegos Olímpicos de Invierno de Beijing 2022.
• En 2002, Visa se convirtió en el primer patrocinador mundial del IPC. Visa extendió su asociación con el Comité Paralímpico Internacional hasta 2020, que incluye los Juegos Paralímpicos de Invierno de Vancouver 2010, los Juegos Paralímpicos de Londres 2012, 2014 Sochi Juegos Paralímpicos, 2018 Pyeongchang Juegos Paralímpicos, 2020 Tokio Juegos Paralímpicos y 2022 Beijing Juegos Paralímpicos.

Otros

• Visa fue el patrocinador de camiseta del equipo nacional de baloncesto argentino en el Campeonato FIBA Américas 2015 en la Ciudad de México.
• Visa es el patrocinador de camisetas para el equipo nacional del sindicato de rugby Argentina, apodado el Pumas. Además, Visa patrocina la Copa Libertadores y la Copa Sudamericana, los torneos de fútbol más importantes de Sudamérica.
• Desde 1995, Visa ha patrocinado la U.S. National Football League (NFL) y varios equipos de la NFL, incluyendo los 49ers de San Francisco cuyas camisetas de práctica muestran el logotipo de Visa. El patrocinio de Visa de la NFL se extendió a través de la temporada 2014.
• Hasta 2005, Visa fue el patrocinador exclusivo del torneo de trill Crown.
• Visa patrocinó la Copa Mundial de Rugby primero desde la Copa Mundial de Rugby de 1995 se celebró en Sudáfrica hasta 12 años después, cuando la Copa Mundial de Rugby 2007 se celebró en Francia.
• En 2007, Visa se convirtió en el patrocinador de la Copa Mundial FIFA 2010 en Sudáfrica. La asociación FIFA otorga a Visa derechos globales a una amplia gama de actividades de FIFA, incluyendo la Copa Mundial de la FIFA 2010 y 2014 y la Copa Mundial de Mujeres de la FIFA.
• A partir de la temporada 2012, Visa se convirtió en socio del Caterham F1 Team. Visa también es conocida por el patrocinio del automovilismo en el pasado: patrocinó el equipo de PacWest Racing IndyCar en 1995 y 1996, con los pilotos Danny Sullivan y Mark Blundell respectivamente.
• Visa es actualmente un patrocinador de jersey de juegos profesionales (esports) equipo SK Gaming para 2017
• Visa es el principal patrocinador de la Confederación de Hockey Argentina. El logotipo de Visa está presente en los kits de juego de hombres y mujeres.